证券交易所的设立形式有哪些？证券交易所会员有哪些？

证券交易所的设立形式有哪些?

证【zhèng】券【quàn】交【jiāo】易所设立形式【shì】是设【shè】立证券交易所的具体形【xíng】式。各国证【zhèng】券交易【yì】所的设立【lì】，通【tōng】常有以下三种方式：(1)特许制【zhì】。证【zhèng】券【quàn】交易所的设立须经政【zhèng】府主管机构特许。政府【fǔ】机【jī】构对证券交【jiāo】易所的规章制度有核批权，如果认为不当【dāng】，有权命令交易所修改。特许【xǔ】制设立方式以日本【běn】为【wéi】代表。

(2)登【dēng】记制。具有相当交易额的证券交易所，其【qí】设立【lì】须【xū】向证【zhèng】券管理机【jī】构申【shēn】请登记。登记【jì】时【shí】应提【tí】交遵守法律及证券管理机构有关规定的书【shū】面字据。交易所的【de】交【jiāo】易规则【zé】应保证公平交易和维护投资者【zhě】利【lì】益【yì】。证券管【guǎn】理机构确认交易所的组织【zhī】、规章制【zhì】度符合【hé】法律要求，交易所才准予注册。登【dēng】记【jì】制【zhì】设立方式【shì】以美【měi】国为代表。(3)承认制。采用“自律”管理原则【zé】的国家，以承认的方式【shì】确认交易所的设立。经承【chéng】认的证【zhèng】券【quàn】交易所在业务上完全【quán】自治。承认制【zhì】设立方【fāng】式以英国为代表。

证券交易所会员有哪些?

会员包括股票经纪人、证券自营商及专业会员。

股票经纪人主要是指佣金经纪人，即专门替客户买卖股票并收取佣金的经纪人。交易所规定只有会员才能进入大厅进行股票交易。因此，非会员投资者若想在交易所买卖股票，就必须通过经纪人。

股票自营商是指不是为顾客买卖股票，而为自己买卖股票的证【zhèng】券公司【sī】，根据其业务范围【wéi】可以分为【wéi】直接【jiē】经营人和零数交易商。直接经营人是指在【zài】交易【yì】所注【zhù】册的、可直接在交【jiāo】易【yì】所买卖股票的会员，这种会员不需支付佣金，其利润来源于短期股票价格【gé】的【de】变动。零数交易商是指专门从事零数交【jiāo】易【yì】的交易商(零数交易是【shì】指不够一单位【wèi】所包含的股数的【de】交易)，这种【zhǒng】交【jiāo】易【yì】商不能收取佣金，其收入主【zhǔ】要来【lái】源于【yú】以低于整【zhěng】份交易【yì】的价格从证券【quàn】公司客户手中购入证【zhèng】券，然后以高【gāo】于整份交易的【de】价格卖【mài】给零数股票的购买者所赚取的差价。

专业会员是指再交易所大厅专门买卖一种或多种股票的交易所会员，其职责是就有关股票保持一【yī】个自【zì】由的、连【lián】续的市场。专业【yè】会员的交易对象的其【qí】他经纪人【rén】，按规定不能【néng】直接同【tóng】公【gōng】众买卖证券。在股票交易实践，专业会员即可以经纪人身份、也可以自营商身份参与股票的买卖业务，但他不能同时身兼二职参加股票买卖。